竞争事务委员会与证券及期货事务监察委员会订立谅解备忘录以加强合作

2020年 05月 15日, 競爭法, Legal Alert

于2020年4月28日,竞争事务委员会与证券及期货事务监察委员会(证监会)订立了谅解备忘录(备忘录),旨在加强这两家监管机构之间的合作及资料交流,使每一方得以更有效地执行其各自的职能。这是竞争事务委员会与香港监管机构订立的第二份备忘录[1],亦是竞争事务委员会与金融监管机构订立的第一份备忘录。 

根据备忘录规定,每一方同意如其中一方认为任何事宜可能对另一方产生重大影响,则会通知及咨询另一方。举例而言,这包括 制订及发表政策及指引。  

值得留意的是,在备忘录的某项条文中,双方均清楚表明拟与对方分享关于在证券及期货行业中相关市场参与者的资料,藉此使双方更有效地行使其各自的权力及执行其各自的职能。 

举例来说,就涉及相关市场参与者的个别调查、法律程序及工作过程中所出现的事宜而言,每一方拟在其认为适当及必要时,与另一方分享有关事宜的资料。双方亦同意在其认为适当及必要时,就关乎相关市场参与者的政策问题交流其各自的意见。此外,证监会可就任何与竞争相关的事宜征询竞争事务委员会的看法或了解竞争事务委员会的关注。 

根据备忘录规定,每一方可向另一方提出正式的索取资料要求,当中须连同解释该要求的目的之陈述书。在接获该要求后,如另一方不拟回应该要求,则必须通知索取资料的一方并就此意向提供理由(例如:提供资料可能会透过披露由宽待申请人所提供的或有关宽待申请的资料而削弱宽待政策的效果)。详情请参阅本行有关竞争事务委员会宽待政策的文章。

双方依据备忘录可能进行的上述资料分享所带来的一项重大影响如下:若证监会遇到其认为可能与竞争执法工作有关的事宜,其可与竞争事务委员会分享有关资料(反之,若竞争事务委员会遇到类似情况,亦可与证监会分享有关资料)。为此,藉着使证监会与竞争事务委员会之间能够分享资料,或可提高发现违反竞争规则及/或证券与期货规例情况的机会,使合规守法对从事证券期货业的公司而言成为更加重要的优先事项。

证监会与竞争事务委员会的代表将定期会面,以讨论涉及共同利益的事宜,包括备忘录的实施情况、进一步协作及合作的机会,以及可能影响双方执行其各自职能的任何法例或政策修订建议。 

与证监会签署备忘录标志着竞争事务委员会对金融服务及资产管理行业的竞争问题的关注,亦显示竞争事务委员会锐意与香港的其他监管机构合作,从以提升其调查和执法职能的成效。


[1] 与竞争事务委员会签署第一份备忘录的香港另一监管机构为通讯事务管理局,该备忘录是于《竞争条例》开始全面生效之日(即2015年12月14日)订立的。